Iniciación-al-Trading PDF

Preview

Summary

Resumen para iniciar en el trading...

Description

Aprende las bases y contextos del mundo del trading

e 48,000 de persoa aprender a usar emas de inversión a en tiempo y en tres libros sobre ng en una semana” 00 – 7a edición), a en 90 días” (Ed. dición) y el pequetrading. He imparconferencias sobre laborador habitual municación econóersión&Finanzas o obre todo, soy un su familia y del ndarles. Vivo del son los coches.

¿qué es el trading? Para este pregunta crucial tenemos 2 respuestas. Una de ellas puedes encontrarla en Google o cualquier otra persona con un dominio mínimo del tema podrá dártela, la otra tiene un enfoque mucho más personal. Hablemos primero de lo técnico: el trading es la acción de comprar o vender un valor en un mercado financiero con la intención de obtener un beneficio evidente. Abrimos posiciones comprando con la intención de vender cuando esté más caro o bien vender primero algo que no tenemos y que nos prestan con la esperanza de que baje su precio y así poder hacer efectiva su compra a un precio mucho más barato, lo cuál se denominaría en el argot del trading como ponerse en corto o largo (encontrarás en la siguiente lección un glosario de ayuda)

y esto podemos desarrollarlo en distintos activos como acciones, futuros de materias primas, divisas, entre otros. La segunda definición, de enfoque personal, es mucho más filosófica y quiero explicarte por qué es importante. Para mí el trading es un estilo de vida, una decisión diaria que a mí, y a muchas personas, nos permite decir SÍ o NO cuando queramos, disfrutar de la libertad que se supone que debe brindar una estabilidad financiera, tener más tiempo para hacer lo que verdaderamente se ama o, simplemente, no seguir rindiendo cuentas a un jefe, ni estar atrapado en la “esclavitud moderna” de 8, 10 o 12 horas viviendo en el trabajo y yendo de visita a la casa.

¿es complicado hacer trading? Muchas personas piensan que no tienen la habilidad, creen que no serán capaces de leer los gráficos y que hacer trading es muy difícil. Una de las razones que más marca este pensamiento son los porcentajes de fracaso, pero ¿a caso son muy diferentes a los de montar tu propio emprendimiento? Hace muchos años, cuando emprender no era algo tan común, cualquiera que decía que iba a montar su propio negocio se le tachaba de soñador y se le decía que era demasiado arriesgado. Hoy en día montar tu propio negocio es el tema de conversación en los pasillos de empresas donde se aglomeran empleados infelices con sus trabajos y esperando mucho más. El trading es igual y suele tener los mismos motivos de fracaso

que el emprendimiento: falta de enfoque, falta de una estrategia, falta de motivación, falta de conocimientos en finanzas y un largo etc. Hemos visto empresarios caer derrotados y perdiendo todo y amas de casa con una familia que depende de ellas que hoy viven del trading.

¿a qué estás dispuesto para dedicarte al trading?

¿qué son los mercados financieros? El mercado financiero es un término amplio que describe cualquier mercado en el que se negocien valores, incluidas acciones, bonos, divisas y derivados. Algunos mercados financieros son pequeños con poca actividad, mientras que otros mercados como la Bolsa de Valores de Nueva York (NYSE, por sus siglas en inglés) intercambian diariamente billones de dólares en valores. Mercado financiero de acciones – El mercado de valores es un mercado financiero que permite a los inversores comprar y vender acciones de empresas que cotizan en bolsa. El mercado de valores primario es donde primero se ofrecen nuevas emisiones de acciones. Cualquier comercio posterior de valores bursátiles ocurre en el mercado secundario.

Mercado Secundario – El mercado de venta libre (OTC) es un ejemplo de un mercado secundario. Un mercado extra bursátil se encarga del intercambio de acciones públicas que no figuran en el NASDAQ, la Bolsa de Nueva York o la Bolsa de Valores de Estados Unidos. Las empresas con acciones que cotizan en el mercado OTC suelen ser organizaciones más pequeñas, ya que este mercado financiero requiere menos regulación y es menos costoso comerciar con ellas. ¿Cuál es el más seguro para poner tu dinero? Mercado que este regulado – En el mundo moderno donde tenemos acceso a tantas clases de activos y productos financieros, muchas veces los inversores damos

por hecho que cualquier activo financiero se puede comprar y vender en cualquier momento. Pero esto no siempre es así. En momentos de pánico como en la crisis financiera mundial de 2008, los inversores nos podemos llevar la desagradable sorpresa de que aquello que dábamos por supuesto no se cumple. Para no llevarnos estos sustos desagradables es importante comprender cómo funcionan y cómo están estructurados los mercados financieros. Hay dos maneras de organizar los mercados financieros: mediante mercados regulados y mediante mercados OTC (Over the Counter). Los mercados regulados determinan las reglas del juego de cómo se producen las operaciones de compraventa de activos financieros, y también controlan la información que se genera al respecto Ejemplos: Los mercados OTC (Over The Counter) nunca han sido lugares concretos como los mercados regulados. Son mercados que se crean alrededor de la figura de un creador de mercado. Ejemplos: Los mercados regulados tienen como gran ventaja la transparencia y la gran liquidez. El hecho de que todos los participan-

tes del mercado tengan acceso a la misma información de precios ayuda a que haya transparencia y por tanto los inversores tengan más confianza en que en el futuro existirá un mercado apropiado en el que poder vender los activos que compras. Capital y Garantías – Verifica que requisitos te pide un broker o intermediario para operar, tales como capital mínimo, si hay garantías de los productos como el caso de los futuros, tipo de comisiones que se generan y cobertura del capital en caso de inconvenientes en la Bolsa. Que lo manejes tú – A nadie le va a importar tu dinero, si ganas o pierdes, puedes pensar bueno al banco le interesa mi dinero cuando lo pongo en un bono a largo plazo, pero en realidad te van a cobrar tantas pequeñas comisiones, valores ocultos, cláusulas y la inflación, que no vas a ganar gran cosa. Por el contrario, si aprendes a manejar tu dinero bajo el riesgo que eres capaz de correr, aumentas tus probabilidades de lograr una rentabilidad sobre tu dinero.

Diferenciar estos conceptos es clave para determinar qué esfuerzo y dinero estas dispuesto hacer para avanzar en el mundo de los mercados financieros, el trader suele está atento a la volatilidad del mercado, el corto plazo, mientras que el inversionista busca la sostenibilidad de la inversión en el largo plazo, ir con la tendencia en marcos superiores de tiempo como años, el primero suele ser más técnico y el segundo depende de más factores externos, por ende estará atento a las lecturas fundamentales de las empresas. Los inversionistas suelen ser más conservadores y en la gran mayoría de casos requieren un capital superior que un trader para ver los rendimientos a través de los años, por el contrario, el trader es capaz de entrar y salir varias veces en un día tomando sus ganancias. No hay uno mejor que otro, solo hay personas que toman decisiones en momentos diferentes sobre el dinero que cuentan, el tiempo que pueden dedicar, la paciencia y actitud que tienen ante los resultados.

¿trader o inversionista?

glosario: términos que debes conocer Análisis Técnico: Los analistas técnicos suelen comenzar su análisis con gráficos, mientras que los analistas fundamentales comienzan con los estados financieros de una empresa. Los analistas técnicos creen que no hay razón para analizar los estados financieros de una empresa, ya que el precio de las acciones ya incluye toda la información relevante. En su lugar, el analista se enfoca en analizar el gráfico de cotizaciones en sí para buscar pistas hacia dónde se dirige el precio. Análisis fundamental: Los analistas fundamentales intentan determinar el valor de una empresa al analizar su estado de resultados, su hoja de balance y su estado de flujo de efectivo. En términos financieros, el analista trata de medir el valor intrínseco de una

empresa mediante el descuento del valor de los flujos de efectivo proyectados futuros a un valor presente neto. Un precio de las acciones que cotiza por debajo del valor intrínseco de una empresa se considera una buena oportunidad de inversión y viceversa. Broker: Un corredor es una persona o empresa que cobra una tarifa o comisión por ejecutar órdenes de compra y venta enviadas por un inversionista. Un corredor también se refiere a la función de una empresa cuando actúa como un agente para un cliente y le cobra una comisión por sus servicios. Algunos ejemplos son Ibroker, Interactive Brokets, Td Ameritrade, lo importante es siempre asegurarse que estén regulados por algun ente certificado.

Entrada en Corto: Una posición corta o corta es la venta primero y luego la compra posterior. La expectativa del comerciante es que el precio bajará; El precio al que venden es más alto que el precio al que lo compran más tarde. La diferencia entre el precio de venta y el precio de compra produce una ganancia o pérdida. En los mercados de divisas y futuros, se puede iniciar una posición corta en cualquier momento. En el mercado de valores, el comerciante debe tomar prestadas acciones de un corredor para reducirlas. Esto crea una cuota deficiente en la cuenta. Cuando el comerciante vuelve a comprar las acciones, las acciones prestadas se devuelven al corredor y se realiza la ganancia o pérdida en la transacción. Entrada en Largo: Una posición en largo es la compra de un valor, como una acción, una mercancía o una moneda, con la expectativa de que el activo aumentará de valor. En el contexto de opciones, larga es la compra de un contrato de opciones. Un inversionista que

espera que el precio de un activo caiga irá por mucho tiempo en una opción de venta, y un inversionista que espera beneficiarse de un movimiento ascendente de precios será una opción de compra durante mucho tiempo.

Futuros: Los futuros son contratos financieros que obligan al comprador a comprar un activo o al vendedor a vender un activo, como un producto físico o un instrumento financiero, en una fecha y precio futuros predeterminados. Los contratos de futuros detallan la calidad y cantidad del activo subyacente; Están estandarizados para facilitar el comercio en una bolsa de futuros. Algunos contratos de futuros pueden requerir la entrega física del activo, mientras que otros se liquidan en efectivo. Los mercados de futuros se caracterizan por la capacidad de utilizar un apalancamiento muy alto en relación con los mercados de valores. Los futuros se pueden utilizar para cubrir o especular sobre el movimiento del precio del activo subyacente. Por ejemplo, un productor de maíz podría usar futuros para fijar un precio determinado y reducir el riesgo, o cualquier persona podría especular sobre el movimiento de los precios del maíz al ir largo o corto usando futuros.

La principal diferencia entre las opciones y los futuros es que las opciones otorgan al tenedor el derecho de comprar o vender el activo subyacente al vencimiento, mientras que el tenedor de un contrato de futuros está obligado a cumplir los términos de su contrato. En la vida real, la tasa de entrega real de los bienes subyacentes especificados en los contratos de futuros es muy baja, ya que los beneficios de cobertura o especulación de los contratos se pueden tener en gran parte sin tener realmente el contrato hasta el vencimiento y la entrega del bien. Por ejemplo, si estuvo largo tiempo en un contrato de futuros, podría quedarse corto en el mismo tipo de contrato para compensar su posición. Esto sirve para salir de su posición, al igual que vender una acción en los mercados de acciones cierra una operación.

Acciones: Probablemente haya escuchado una definición popular de lo que es una acción: “Una acción es una participación en la propiedad de una empresa. La acción representa una reclamación sobre los activos y ganancias de la compañía. A medida que adquiere más acciones, su participación en la empresa se vuelve más grande “. Desafortunadamente, esta definición es incorrecta en algunos aspectos clave. Para empezar, los accionistas no son dueños de corporaciones; Poseen acciones emitidas por las corporaciones. Pero las corporaciones son un tipo especial de organización porque la ley las trata como personas jurídicas. En otras palabras, las corporaciones presentan impuestos, pueden pedir prestado, pueden poseer propiedades, pueden ser demandadas, etc. La idea de que una corporación es una “persona” significa que la corporación posee sus propios activos. Una oficina corporativa llena de sillas y mesas pertenece a la corporación, y no a los accionistas. Esta distinción es importante porque la propiedad corporativa

está legalmente separada de la propiedad de los accionistas, lo que limita la responsabilidad tanto de la empresa como del accionista. Si la corporación quiebra, un juez puede ordenar que se vendan todos sus activos, pero sus activos personales no están en riesgo. El tribunal ni siquiera puede obligarlo a vender sus acciones, aunque el valor de sus acciones se habrá reducido drásticamente. Del mismo modo, si un accionista importante quiebra, ella no puede vender los activos de la compañía para pagar a sus acreedores. Opciones: Las opciones son un derivado financiero. El contrato ofrece al comprador el derecho, pero no la obligación, de comprar (opción de compra) o vender (opción de venta) el activo subyacente a un precio acordado durante un determinado período de tiempo o en una fecha específica. El precio acordado se llama precio de ejercicio. Las opciones estadounidenses se pueden ejercer en cualquier momento antes de la fecha de vencimiento de la opción, mientras que las opciones europeas solo se pueden ejercer en la fecha de vencimiento (fecha de ejercicio).

el trading como probabilidad El verdadero enemigo de muchas personas que empiezan en trading, es pensar que existe algo que les va a hacer adivinar o predecir, eso en realidad no existe porque la seguridad del resultado nunca es del 100%, pero seguro puedes vivir bien con un sistema que te permita ganar el 70/80%, cuando se piensa en la perfección, el trader novel suele abandonar esta actividad, pensando que es imposible ganar y acertar de manera constante, y es que tienen razón es imposible acertar siempre, muchos ganan dinero vendiendo un indicador un algoritmo que gana siempre y evidentemente deja de funcionar cuando lleva dos meses para ello es el futuro siempre es halagüeña y siempre van a tener clientes . En el trading es un entorno de probabilidades, no existen certezas, sólo podemos ganar en entornos de probabilidad e intentar sacar el máximo número de puntos posi-

bles, siempre que acertemos y limitar la pérdida cuando el mercado se gira, que en realidad somos nosotros como traders quebrando alguna regla. Podríamos hablar de números en esta lección, pero lo que buscamos es acortar el camino entre ser un trader que ve 1.000 videos de youtube sobre cosas que no va a utilizar en el trading y una persona enfocada en resultados, que al tener un sistema de trading simple es capaz de sumar al trading y no de restarle. Recuerda revisar este apartado cada que sientas que tienes mucha información rondando en la cabeza y que continúas perdiendo en el trading:

“ La incertidumbre se vence teniendo una lógica clara de operativa y esta lógica te proporciona patrones sencillos y la anhelada ventaja estadística, entrenar estos patrones a diario y los buenos resultados, alimentan la tranquilidad y esa la base necesaria para la disciplina, como sabrás el dinero le encanta la disciplina, ser trader es un círculo virtuoso, una mezcla de buena técnica o en ejecución, buena actitud, buen estilo de vida y porque dentro de esa incertidumbre en el trading no puedes añadir lo que tú no vas a saber hacer o lo que es lo que vas a hacer, eres lo único que controlas, por lo tanto hay que hacerlo bien o por lo menos no aportar más información que le reste al sistema. La famosa buena suerte se produce cuando la preparación se encuentra con la oportunidad.” La probabilidad es que el 90% de las personas que van a dejar el trading luego de perder mucho dinero o sencillamente no manejar la frustración que se genera por la incertidumbre, no lo va a dejar por falta de técnica, si no por falta de mentalidad, haz que cada cosa que aprendas sume a tu sistema de trading sencillez,

disciplina y capacidad de ver oportunidades que el 70%de una sala de personas podrían ver, si debes preguntarte dos veces si lo que estás viendo es una oportunidad, es porque no lo es y la duda te llevara a restar a tu sistema de trading, eso son probabilidades. Un método con ventaja estadística te proporciona la tranquilidad para poder centrarte en lo importante: ¡TU MENTE! Objetivo razonable en trading – No todo el mundo es como tú delante de las pantallas, no todo el mundo tiene tu aversión al riesgo, tu patrimonio, tus objetivos, pero si hay una duda generalizada que ha llegado al canal de Youtube, ahora bien, me llama bastante la atención que casi todos me preguntáis sobre cuál es un objetivo razonable en el trading y la verdad es que sin duda yo diría que es la pregunta del millón y siempre genera controversia.

¿cómo comenzar a ser un trader? Toma nota de los siguientes consejos porque vas a pasar por la gran mayoría y te van a servir para salir rápidamente de circunstancias poco favorables. Si ya has pasado por todo estos antes, entonces vas a mover la cabeza y sonreír confirmando que es un proceso normal de trading y que vas por buen camino. 1. Da igual si no ganas, pero ¡No te saltes las normas! 2. Una vez que ganas, toca el dinero. Los números que aparecen en tu broker son reales. Retira un mínimo del 25% de la ganancia al año. Retirar los beneficios es la mejor forma de protegerlos. 3. Establece un objetivo de ganancias diario, semanal y mensual. Haz lo mismo para las pérdidas. 4. No entres en el mercado por entrar. No sobre-operes. Siempre hay un momento mejor para hacer-

lo. Espera a que madure. Siempre hay un par de buenas oportunidades al día para alcanzar el objetivo. 5. Cuando estés con ganancias, no cierres porque la cotización llegue a un soporte, resistencia o porque estés ganando mucho. Deja que sea el mercado el que te saque o nunca obtendrás ganancias espectaculares. Se necesita mucho temple para hacer esto, tanto que igual solo eres capaz de hacerlo apagando el ordenador. 6. Tu experiencia en el ‘day trading’ debe incluir una variedad de ciclos de mercado, pues de lo contrario no sabremos navegar en aguas turbulentas o en desesperante calma.

7. Perder está estigmatizado en nuestra sociedad, se ve como algo malo. En el ‘day trading’ no lo es. Se pierde casi todos los días. Cuando empiezas, equivocarse es inevitable. Cuando eres un trader experimentado, equivocarse también es inevitable, por lo que no desesperes, te adentras en un juego que estará lleno de errores. El error nos hace caer pero el aprendizaje nos levanta. ¿La clave? Cuando perdemos “nos liman las uñas” y cuando ganamos “nos llevamos medio brazo”. Recuerda que perder o fallar es parte de nuestra actividad. 8. Incluye a una persona en tu plan de trading. Tu esposa/o, novia/o, tu entrenador, etc. Realizar una rendición de cuentas ante un tercero que esté alejado de la operativa es una herramienta de gran valor. Si has tenido problemas, busca una persona o amigo que tutorice tu evolución. Comprometerse a mejorar y medir ese cambio añade un plus de motivación. Una vez que todo vuelve a su cauce, prueba y haz una rendición de cuentas mensual ante un tercero, resultará un magnífico aliado para medir el rendimiento. En mi caso, es mi mujer…y hay noches que no ceno

9. Evita tener indicadores, en los indicadores, en los indicadores. Un hombre con un reloj sabe qué hora es. Un hombre con dos relojes nunca está muy seguro. 10. Si te has saltado una norma, castígate. Si has sido tan valiente de incumplir una norma, ten el valor de ...