Hoofdstuk 10 Mifid - Examens periode 2 PDF

Preview

Summary

Examens periode 2...

Description

Hoofdstuk 10 MIFID Wat is het? - Europese Richtlijn: - Doel: Transacties financiële instrumenten regelen - Harmoniseren van de financiële markt - Van toepassing in landen: EU + Liechtenstein, Noorwegen, IJsland - Aangepast in alle betrokken landen op 1/11/2007 2. Doelstelling

Concurrentie verhogen

Transparantie

Bescherming van de belegger

Concurrentie verhogen: kan gemakkelijk concurrentie plaatsvinden. Als consument kun je kiezen welke financiële instelling Transparantie: gingen vaan in zee zonder de consequenties te kennen. Wat zijn de gevolgen? Bescherming van de belegger: meer mensen vonden hun weg naar de Financiële markt waardoor je enorm risico gaat nemen. Sommige hadden niet genoeg te beleggen. Aantal regels voor de belegger over het beslissen Mifid in de praktijk Know Your Customer

Inform Your Customer

Best Execution

KNOW YOUR CUSTOMER -

Belang van de klant Loyaal, billijk, professioneel Classificatie Particuliere klant

Prof. klant

Wat moet je doen? Fisches invullen Profiel van je klant volledig in kaart brengen. De vragen hebben betrekken op alles. Op basis van de antwoorden gaat de financiële instelling je categariseren 3 MOGELIJKHEDEN

VOLLEDIG BEPERKT

GEEN

KNOW YOUR CUSTOMER: VOLLEDIG BELEGGERSPROFIEL -

-

-

Wanneer? - Klant vraagt info over beleggingsmogelijkheden - Overeenkomst vermogensbeheer Welke info? - Kennis en ervaring - Doelstelling - Financiële draagkracht: heel gedetailleerd, hoeveeld geld die heef Hoe? - Gesprek, vragenlijst

KNOW YOUR CUSTOMER: GEEN BELEGGERSPROFIEL -

-

Wanneer? - Klant geef zelf specifiek order: zelf onderzoek - Eigen initiatief van de klant: geen bescherming bieden aan de klant Voorwaarden: - Eenvoudige producten - Informeren cliënt over het aangekochte product - Andere beschermingsregels worden volledig gevolgd - Complexe producten

Opdracht bepaal je profiel: - https://www.deltalloyd.nl/beleggen/informatie/beleggersprofiel.jsp Neutraal 64 INFORM YOUR CUSTOMER -

-

Informeren klant: belegger meer beschermen Zorgvuldigheidsnormen - Correct - Duidelijk: kosten verbonden aan de aankoop van het product? - Volledig - Niet-misleidend Algemene informatie: valt onder de algemene voorwaarden

Welke categorie? Welk beschermingsniveau? Afhankelijk van de categorie waartoe jij bent bedeeld. - Info tarieven voor de diensten - Specifieke informatie: - Kenmerken specifieke transactie - Risico’s specifieke transactie, - Kosten - … Documenten hebben geen waarde als die niet zijn gehandtekent -

BEST EXECUTION Best mogelijk resultaat voor klant Ruimere concurrentie tot stand te brengen Klanten informeren over welke resulaten je wilt bereiken+ Toestemming vragen aan de klant - Middelenverbintenis: bv. De dokter zal je proberen te genezen maar kan ’t niet garanderen. - Resultaatverbintenis: je verbind je om een specifiek resultaat te behandelen Verschil: resultaat is er niet, je verbintenis niet nagekomen. middelen: bewijzen dat je je best niet hebt gedaan, dus moeilijker. -

MiFID – PRIVACY -

-

Let op Privacy wetgeving! - GDPR - De verzamelde gegevens zijn beschermd! - Gegevensbeschermingsautoriteit - Fin. instellingen ook gebonden aan Privacy Let op Anti-witwaswetgeving!!

Bescherming van de persoonlijke levenssfeer Principe: verbod op verwerken en bewaren van persoonsgegevens Uitzonderingen: • Toestemming betrokkene • Wet verplicht verwerking gegevens (sociale zekerheid, fiscus) • Noodzakelijke informatie om contract te sluiten Beperkingen: • Enkel verwerken gegevens noodzakelijk voor het doel • Gegevens enkel gebruiken voor dit doel • Niet langer bewaren dan nodig Principieel verbod: seksuele voorkeur, afkomst, politieke opvatting, religie, gezondheid, gerechtelijke gegevens, … Informatieplicht: aan betrokken persoon en aan Gegevensauthoriteit MiFID II

• • • • • •

https://www.youtube.com/watch?v=ZShdVU12L1A Treedt in werking op 3 januari 2018 EU + Liechtenstein, Noorwegen, Ijsland Om beleggers beter te beschermen, meer transparantie te brengen en productstandaardisatie en stabiliteit in de markt te bevorderen Verzameling gegevenstransacties Verdere harmonisering

Aanpassingen financiële markt

toegang tot het beleggingsdienstenbedrijf

de vergunningsvoorwaarden en –procedure voor beleggingsondernemingen

bedrijfsuitoefeningsvoorwa arden die ertoe strekken de beleggersbescherming te garanderen (“gedragsregels”)

Aanpassingen consumenten

Governance

Productbeheer

Kosten

Transparantie...