Bank&Verzekeringen - Samenvatting Bank en verzekeringen PDF

Preview

Summary

Download Bank&Verzekeringen - Samenvatting Bank en verzekeringen PDF

Description

Bank & Verzekeringen Het examen bestaat uit 40 meerkeuzevragen zonder giscorrectie.

Inleidende quiz 

Belegging stijgt met 200%  dan is het verdriedubbeld



Als men belegt (kan het veilig zijn)

 Obligatie: Leni ngv andeov er hei d,bank enenbedr i j v en.J ek r i j gtdaareenbepaal d per c ent agev oor .  BEL20:De20best eaandel endi ei nBel gi ëgenot eer dz i j n.  TAK21:Lev ens v er z ek er i ng,spaar f or mul es( wei ni gr i s i co)  Kasbon:Leni ngaandebankom ondernul t emogengaan,di ti sv oor al v oor handel aar s .  Hoel angerdel oopt i j d opeenhypot hecai rkr edi et ,hoemeeri nt r es t .

4 domeinen binnen de bank Bank: 1. Sparen en beleggen:  Schenking  Pensioensparen 2. Verzekeringen (Insurance):  Autoverzekering  Brandverzekering  Levensverzekering  Familiale verzekering 3. Kredieten (Lending):  Hypothecaire kredieten  Kaskrediet  Consumentenkredieten 4. Dagelijkse bank (Daily banking):  Uittreksels  Afhalingen  Vreemde munten of deviezen  Kaarten

1

H1: Overzicht van het Belgische Financiewezen Succes si e 300000el k 3% 9% 050000 50000250000

27% >250000

1.1. Financiële sector in brede zin: Fi nanci ël es ect ors ens us t r i ct o Ver z amel env angel ddeposi t o’ senander egel den Ver l enenkr edi et Bank=I eder ei nst el l i ngdi e  Ber oepdoetophets paar wez en.  Daar meeonder nemi ngenfinanci er t .  Tus senper soont us senspaar wez enenkr edi et nemer s . Spaar boekj es>( 0, 2%)>bank>kr edi et en( 2, 5%) Al sj ev oorbel eggi ngi nst aptbi j bankk os tdatj egel d. Bi gf our :  For t i s( gr oot s t ebankv anBel gi ë)  I NG  KBC  Bel fius

Overzicht:  Kredietinstellingen (KI)

 Indeling Nationale Bank o Banken o Spaarbanken of spaarkassen o Openbare kredietinstellingen o Effectenbanken o ( Gemeent espaar k assen) o ( I ns t el l i ngv oorel ekt r oni schgel d)

1.1.1. Depositobanken Heterogenen groep  Grote banken (BNP Paribas Fortis, KBC, Belfius, ING,…) vs kleine banken (Argenta)  Gespecialiseerde banken (J. Van Breda, ADB, Tiodos = duurzame projecten financieren)  Traditionele distributie vs direct banks  Antwerp Diamond Bank 1.1.2. Spaarbanken  Kleine retailbanken (dit is clientèle waar iedereen binnen mag ) Bv. Recordbank  Wholesalebanking Ret ai l 250000,gaanookaansucces si epl anni ngdoen.

2

Succes si e:Bel ast i ngnaov er l i j denv anf ami l i e. Weal t hmanagementv anaf1Mi l j oen. Gr oot bank engaanmeerenmeerRet ai l bank enaf st ot enenmensenbegel ei den

1.1.3. Openbare kredietinstellingen (OKI)  Niet meer actief  Vroeger vanuit overheidswege = het was een overheidsbank  Privatisering (bvba ASLK) = Algemeen Spaar en Lijfrente Kas ASLK-Gener al eBank=z i j ns amengegaant otFORTI S FORTI Sheef tABNenAMRO er bi j genomen FORTI Sov er genomendoorPNBPar i basi nFr ankr i j k KBC KB:kr edi et bank C:CERA

1.1.4. Effectenbanken (EKI)  Focus op effectenverrichtingen en vermogensbeheer.  Geen kredietverlening  Statuut tussen KI & beursvennootschap  Slechts 2 instellingen met dit statuut I nst el l i ngenv oorel ekt r oni sc hgel d( EGI ) Ui t gi f t eel ekt r oni s chgel d,geenkr edi et unz . com ( ov er genomendoorOgone) Bv .t

1.2. Instellingen die participeren in ondernemingen/ die risicokapitaal verschaffen Zakenbanken:  Gespecialiseerde KI’s  Beursintroducties, advies met betrekking tot de fiscus, overnames, etc. o Minderheidsparticipaties o Bv. Bank Degroof Verstrekken ‘private equity’:  Investeringsfondsen  Private equity  bestaande niet-beursgenoteerde ondernemingen  Venture capital  durfkapitaal, nieuwe ondernemingen Bv. Achermans en VH, BNP Paribas Fortis Private Equity

3soor t en Zak enbank en gespeci al i seer deKI ’ s beur s i nt r oduct i e’ s ,adv i esmbtf us i es ,ov er names ,et c .

3

>mi nder hei ds par t i ci pat i es >bv bBankDegr oof Ver st r ekk en‘ pr i v at eequi t y ’ ( i nv est er i ngs f ondsen) pr i v at eequi t y>best aandeni et -beur sgenot eer deonder nemi ng v ent ur ec api t al >dur f kapi t aal ,ni euweonder nemi ng bvbCVCcapi t al par t ner s ,gi mv ,Ack er mans&VanHaar en . .v er s usHol di ngs meer der hei ds par t i ci pat i es( cont r ol e) i nk omst enbr onnen:meer waar denbi j v er k ooppar t i ci pat i es ,di v i denden bvbGBL,KBCAncor a Waar debepal i ng =som ( ni et )beur sgenot eer depar t i ci pat i es&l i qui di t ei t enmi nuss chul den =netass etv al ue

BELEGGINSONDERNEMINGEN Geenkr edi et en,geendepos i t o’ s(effect enbank) 2soor t en beur s v ennoot schappen( Pet er cam,KBCSec ur i t i es ) >effect ent r ans act i es&v al ut ahandel Vennoot s chappenv oorv er mogens beheer&bel eggi ngsadvi es( bvAx aPr i v at eManagement ) >Gi gawet =effect enmak el ar i j enk el v i abeur s v ennoot schap+gedr agsr egel s v er mogensbeheer&bel eggi ngsadvi es >wetv anapr i l1995=opst aanbegr i p‘ bel eggi ngs onder nemi ng’ &i nv oer i ngcompl i ance compl i ance=di enstbi nnendebank ,om t ez i env anwaarhetgel di s( magni etzwar tgel dz i j n) moetwi tz i j n,di ensti neenor gani sat i edi enaki j ktofor gani sat i ewer ktv ol gensweten r egel gevi ng

INSTITUTIONELE BELGGERS (professionelen die geld verzamelen en gaan beleggen in bep. zaken, obligaties,..) Pr of es si onal sdi egel dv er zamel enenbel eggen v er z ek er i ngsmaat s chappi j en pensi oenf ondsen( I BP’ s ) CB’ s )( f ondsen) i nst el l i ngenv oorc ol l ect i ev ebel eggi ngen(I et c.

4

BETALINGSINSTELLINGEN PSD:Pay mentSer vi cesDi r ect i v e( s t at uut ) SEPA:Si ngl eEur oPaymentAr eanaar eengemaakt ebet aal r ui mt e naar hoger econcur r ent i e,meeraanbi eder s ,bet al i ngsdi enst en Enk el bet al i ngsdi enst en( ! ) ,geendeposi t o’ s bvAt osWor l dOnl i ne Ov er zi cht ‘ Br anchev er vagi ng’ >1KI ,act i efi nmeer der edomei nen Monet ai r eov er hei d ov er hei d=ont l ener ,bel ast i ngont v anger&cont r ol eur FODFi nanci ën,f eder al eov er hei ds di enst NBB) Nat i onal eBankv anBel gi ë( Eur opeseCent r al ebank( ECB)/Aut os ys t eem HogeRaadv anFi nanci ën FODFi nanci ën fi nanc i eel beheerov er hei dshui shoudi ng Ov er v el dt ,NVA ui t v aar di gi ngr i cht l i j nen onderl ei di ngv anmi ni st erv anfi nanci ënhi ër ar chi schhoof dmonet ai r eov er heden Eur opeseCent r al eBank( EVB) cent r al ebankeur oz one( samenmetnat i onal ebank en=neur os y st eem :19l anden)Li t ouwenv a1/ 01/ 15 onderl ei di ngv anpr es i dentMar i oDr aghi ,bi j naam >supermar i o t ek entmonet ai rbel ei dui t f oc us :pr i j sst abi l i t ei t ui t v oer i ngdoornat i onal ebank en ESBC=al l e28l anden( Kr oat i ësi nds1/ 7/ 13) i nflat i ei sal gemenepr i j sst i j gi ng>ECBwi l datdatnetgeen2% i s ,al shett el aagi sgaanz e maat r egel ennemen

NAt i onal eBankv anBel gi ë( NBB) cent r al ebankBel gi ë LucCoene,gouv er neur onder deel eur opeesmonet ai rbel ei d pr i j s st abi l i t ei tvsec ogr oei monet ai r ev er st r akk env er s oepel endoorr ent el at endal enofkwant i t at i efeasi ng( of z oi et s ) t uss enper soonbi j openmar kt t r ansac t i es ui t gi f t ebul j et t en&munt en i nf or mat i ev er st r ekk er( s t udi es , …)

5

mi cr o¯ opr udent i eelt oez i cht di enst v er l eners t aat&financi ël esect or

1.3 Controleorganismen FOD economie -

Toezicht reglementering via algemene directie controle en bemiddeling (ADCB) Controle op handhaving economische wetgeving Vnl. Handelspraktijken, bescherming consument & consumentenkrediet

-

Wet inzake marktpraktijken & consumentebescherming > relatie consument – onderneming > Bbb toezicht koppelverkoop (p25)

-

Wet op het consumentkrediet

1.3 Controleorganismen Centrale kredieten ondernemingen/particulieren CENTRALE VOOR KREDIETEN AAN ONDERNEMINGEN (CKO) 

Professionele kredieten > 25.000 euro Rechts-en natuurlijke personen Informatieverschaffing inzake kredietverlening Beoordeling kredietrisico’s NBB Kredietcentrale toont wnnr eerste en laatste kredieten zijn afgesloten, bank kan alles zien. Bestaat ook voor particulieren.

1.3 Controleorganismen Centrale kredieten ondernemingen/particulieren CENTRALE VOOR KREDIETEN AAN PARTICULIEREN (CKP) -

Verplichte melding elk kredietcontract Verplichte raadpleging vòòr afsluiten contract Positieve centrale -> registratie alle kredieten Negatieve centrale -> alle wanbetalingen, stel je hebt woonkrediet gehad bij KBC, je hebt het terugbetaald maar er is wanbetaling die nog openstaat.. dan gaat die geen nieuwe kredieten afsluiten

6

1.3 Controleorganismen Cel voor financiële informatieverschaffing (CFI) -

-

Antiwitwascel: opsporen & onderzoeken fraude Verplicht financiële instellingen om: klanten te identificeren verrichtingen bij te houden interne controlemechanismen te voorzien Meldingsplicht Aanstellen van ‘Compliance officer’: elke bank heeft dit, het nakijken van de geldende regels, omtrent fraude, witwassen geld,..

1.4 Beroepsverenigingen -

Belgische Federatie van het Financiewezen Spreekbuis van de sector Naast banken ook leden met bijzonder statuut Dienstverlening Gedragscodes

1.5 Ombudsdienst financiële sector (ombudsfin) - bemiddelaar tussen bank & klant - gratis - schriftelijke klacht indienen - aanwezigheid vertegenwoordiger consumentenorganisatie - adviserend, niet bindend -> onpartijdig advies, geen dure procedure

1.6 Financiële bescherming -

-

Waarborgfonds – Beschermingsfonds voor Deposito’s en financiële instrumenten (BDFI) sinds 1999 2008: start bijzonder beschermingsfonds voor deposito’s en levensverzekeringen > onderdeel deposito –en consignatiekas (DCK) > extra bescherming Leden >alle KI’s en belegginsondernemingen naar Belgisch recht (verplicht) > verzekeraars > betalen jaarlijkse bijdrage

7

1.6 Financiële bescherming WAT IS BESCHERMD? Examen!!! 1) Deposito’s - gelddeposito’s (zicht, spaar termijnrekening) - kasbon, obligaties en ander bancaire schuldvorderingen op effectenrekening  Tot 100.000 euro per deposant/per man, per instelling  In munt EER (Europese Unie + ander landen zoals Noorwegen, Ijsland,…) Kasbons en spaar-en zichtrekening mogen niet meer zijn dan 100.000! Fortis laten ze niet failliet gaan want ze kunnen dat 100.000 per man niet betalen 2) Financiële instrumenten op effectenrekening -

Aandelen, obligaties, beleggingsfondsen in bewaring bij KI Tot 20.000 euro per deposant, per instelling ongeacht munt Vergoeding op basis van marktwaarde dag faillissement

3) TAK-21-levenverzekeringsovereenkomsten -

Tot 100.000 euro per verzekeringsnemer, per verzekeringsonderneming

WIE IS ER BESCHERMD? -

Particulieren Kleine ondernemingen Verenigingen en VZW’s

-

Gemeenschappelijke rekening?

Case 1: 

zichtrekening: 5.000 euro



termijnrekening: 25.000 dollar



spaarboekje: 50.000 euro



kasbon op rekening: 30.000 euro

termijnrekening moet in munt van Europese eenheid  5K + 50K + 30K = 85K euro wordt er gedekt 8

 25K dollar niet gedekt > geen EER munt!

Case 2: 

de echtgenoot bezit een eigen rekening : 15.000 euro



de echtgenoot bezit een kasbon in eigen naam: 60.000 euro



de echtgenote bezit een eigen rekening: 25.000 euro



zij bezitten gezamenlijk een spaarrekening : 100.000 euro

gezamenlijke rekening wordt verdeeld Echtegenoot: > 15K + 60K + (50% * 100K)= 125K euro > dus 25K euro is niet gedekt Echtgenote: >25K + (50% * 100K)= 75K euro (volledig gedekt)

Case 3: 

Jo bezit 30.000 euro obligaties uitgegeven door Coca-Cola



Er staat 70.000 euro op de spaarrekening



Jo bezit tevens 25.000 euro obligaties van zijn eigen bank



Hij heeft ook een Tak21-levensverzekeringsovereenkomst ten belope van 40.000 euro

obligatie van een bank -> kasbon, dus hoort bij deposito’s en die mogen in totaal maar 100K zijn! Echtgenoot: > 70K (spaar) + 25K (obligatie bank of kasbon) +40K (TAK-21) + 20K (obligatie Coca Cola)= 155K

Levensverzekering -

dekt “risico op leven” spaarformule op lange termijn verschillende soorten TAK21: gewaarborgd minimum rendement TAK23: rendement gekoppeld aan opbrengsten uit fondsen 9

-

3 PARIJEN > Verzekeringsnummer > Verzekerde > Begunstigde

-> eigenaar contract -> risico op bevestigd -> krijgt het kapitaal

De levensverzekering Betrokken partijen -

-

Verzekeringsnemer behoudt beschikkingsrecht kan elk moment afkopen, voorschot nemen, begunstigde wijzigen Klassieke levensverzekering VZnemer = Verzekerde = Begunstigde

PREMIES -

Periodiek betaalbaar Discriminatie verboden! Va. December 2012 -> ‘unisekstarieven’ voor alle nieuwe contracten Segmentering Premie= basispremie + bijpremies Bijpremies afgeleid via (medische) vragenlijst bv: bij zwaarlijvigheid betaal je meer wettelijk gereglementeerd!

OPBRENGSTEN & KOSTEN - rendement: 3,75% max optioneel: ‘deelname in de winst’ - Verzekeringstaks= 2% (v.a. 1/1/13 – daarvoor 1,1%) - Fiscaal voordeel (30%) onder voorwaarden maximumbedrag minimumduur, mbt begunstigde, etc. 2015 -> maximaal aftrekbaar bedrag pensioensparen is 940 voor elke Belgen daar krijg 30% van terug -

Belasting op eindvervaldag = 10% (-> 8%) op het tegen minimumrendement opgebouwd kapitaal enkel indien fiscaal ingebracht

Opmerkingen -

Levensverzekering is geen overlijdensverzekeringen Laatste dekt risico op overlijden vòòr bep. Datum ‘echte verzekering’

10

-

Eerste risico op leven na bep. Datum ‘vorm van sparen’ ‘Liquidering’ via afkoop via voorschot

Vula a n DeKIz i j nv e r pl i c hthu nkr e d i e t e nv o orp r o f e s s i o n e l ed o e l e i n de nv a nmi n .2 5 . 0 0 0e u r ot e n t r a l ev o o rkr e d i e t e na a no n d e r n e mi n g e nd i ed i e n s td oe ta l si nf o r ma t i e b r o n me l d e na a nd eCe v o o rd eKIe na l sc o n t r o l eo pd er i s i c o c o n c e n t r a t i ed o ord eNBB. 1) DEPOSITO’S per persoon/per bank kasbon, ZR, SR, TR 100.000 euro in EER munt 2) Effecten die op ER staan 20.000 euro -> eender welke munt! 3) TAK-21 levensverzekering 100.000 euro per persoon/per verzekering

Hoofdstuk 2: De financiële sector in enge zin 2.1 Inleiding EEN KREDIETINSTELLING IS… Emissies: elke maand heeft banken verschillende beleggingen/uitgiftes Verhuur saves: kasbons, goud, juwelen,..

2.2 Functies van een KI (bank) p49 -

Intermediatiefunctie Beheer betalignssystemen (H4) Aanbieden van financiële diensten

2.3 inkomstenbronnen van een bank - VOORNAMELIJK  Rente-inkomsten uit financiële intermediatie  Commissies op dienstverlening

Creditrente

debetrente 11

Deposito’s

 Bank

->

kedieten:

-gezinnen - bedrijven - overheid

Creditrente is pak groter dan debetrente.

2.4 financiële intermediatie ‘handel in geld’ p52-53 2.4 financiële intermediatie ‘Voordelen’ -

-

Schaalvoordelen Kostenbesparing Risicoreductie voor spaarder / belgger > termijnverschil > renterisico > debiteurenrisico/kredietverleningsrisico, indekken tegen de lening van de klanten die het niet meer terugbetalen Girale geldschepping > niet alle deposito’s dienen cash beschikbaar te zijn > kredieten vs reserve-coëfficiënt

2.1 financiële intermediatie ‘transformatie’ p55 - Transformatie van deposito’s naar kredieten op vlak van SCHAAL  Vele kleine deposito’s -> groot krediet TERMIJN  Korte termijn -> lange termijn MUNT ->risico eigen vermogen kapitaal & reserves > vreemd vermogen sociaal opvraagbaar VV leningen via obligatie-uitgifte (H13) & baskons cliëntendeposito’s > andere kredietbronnen - NBB: ‘permanente faciliteit’ -> beleningsfaciliteit tegen beleningsrente (onderpand) je gaat voor 1 dag bij NBB en weet op voorhand wat je gaat betalen DAGELIJKS - ECB: openmarkttransacties (eurosysteem) – onderpand aanbesteding wekelijks lenen, bepaalde banken zeggen hoeveel rente ze geven voor een week WEKELIJKS + AANBESTEDINGEN - Korte termijn interbankenkrediet tegen interbankenrente (euribor-rente, libor – rente) euribor: dagelijks vaststellen wat interbancaire referentierente is

2.5 De bankbalans: werking de wederbeleggingen p60 -Waar gaat ze heen met haar geld?   

‘permanente faciliteiten’ – depositofaciliteit > parkeren van geld bij eurosystemen interbancaire kredieten > tussen banken, via interbankenmarkt bankkredieten > aan particulieren, ondernemingen, overheid

2.5 de bankbalans: werking Actua: depositofaciliteit Super Mario haalt de bazooka boven: wat nu? ECB: rente laag houden Tegenhanger van ACB in Amerika is de FED Zolang ECB geld bijdrukt, dan komt er veel zuurstof binnen in de eco… 13

Quantitative Easing, geld pompen id eco

2.5 de bankbalans: werking leverage - = EV (eigen vermogen) / Balanstotaal - = hefboom hoe interpreteren? Voor elke 100 euro krediet heeft deze bank 12,5 euro opzij staan in de vorm van kapitaal. Bank heeft haar eigen vermogen 8 keer te veel uitgegeven dan op de markt. 

hoeveel keer heeft een bank haar eigen vermogen uitstaan bij een leverage (leningen op de markt) ratio van 10%? 5%?

2.5.4. Risico’s p 58   � � �

kredietrisio solvabiliteitsproblemen kredietnemer renterisico’s veranderlijkheid KT-rente wisselkoersrisico: liquiditeitsrisico: is de achillespees van de bank marktrisico

2.5.4 Risico’s – indekking -

correcte inschatting diversificatie indekking op de markt marge incalculeren buffer voorzien via eigen vermogen (BELANGRIJK)

2.5 de bankbalans thesauriebeheer – ‘ALM’ - doel  optimale inzetting ‘grondstoffen’ bank  optimaliseren winst  minimum aan liquide middelen aanhouden � D.i. functie van � - conjunctuur hoog conjunctuur: veel werkgelegenheid, eco draait goed � behoeften vd cliënten � ‘technische redenen’ 14

2.6 evoluties in de sector – Branchevervaging - tussen kredietinstellingen onderling - tussen bank & verzekeraars – ‘bankverzekeraar’ -> ook wel bankassurance genoemd - tussen banken & beursvennootschappen

2.6 evoluties in de sector – effectisering: aandelen, obligaties p64 - techniek die illiquide activa omzet in verhandelbare effecten  mortgage backed security (MBS): effectisring hypotheekleningen  asset backed security (ABS): effectisering ander leningen - CDO – collaterilized debt obligation Je kan kredieten herverpakken en effectiseren. Probleemkrediet kan overal ter wereld verspreid geraken.

2.6 evoluties in de sector – internationalisatie / concentratie - internationalisatie > buitenlandse banken in België Belgische banken in buitenland meer concurrentie - Concentratie  5 banken in België hebben samen 80% marktaandeel  concentratiegolf jaren 90

2.6 evoluties in de sector – nieuwe technologieën - mobile banking - schade aangifte via telefoon - internet banking  meer keuzevrijheid  privacy  wetgeving

2.7 distributie – kantoor, bankmakelaar, bankagent p76 - ‘klassieke’ bankkantoren - andere tussenpersonen  bankmakelaar: onafh v 1 en dezelfde bank, heeft producten v meerdere banken en moet zonder cash werken  bankagent: werkt in naam v 1 bank, zijn zelfstandige  = wettelijk geregeld via ‘wet over de bemiddeling in bank – en belegginsproducten’ ( wet willems, 2006) (voldoende beroepskennis, bijscholing,…)

15

 tussenpersonen moeten geregistreerd zijn in ‘...